在金融行业的版图中，广东华兴银行股份有限公司（以下简称“华兴银行”）近期的一系列动态引发了广泛关注。从不良资产债权的频繁拍卖与招商，到业绩数据的下滑以及资产质量的隐忧，华兴银行正面临着经营路上的重重挑战。

不良资产处置困境

近期，在阿里资产平台上，华兴银行多笔不良资产债权的拍卖活动格外引人注目。超10笔不良资产债权被折价拍卖，折扣范围在四至七折之间，而另有超50笔不良资产债权转让项目正在招商。这些不良资产债权的债务人大多为自然人，抵押物多是房产 ，单笔债权的本息总额从几十万到几千万元不等。

自2024年起，华兴银行就已加大不良资产处置力度。当年，该行在阿里资产交易平台上有本息合计约5.36亿元、1.81亿元和1.15亿元的不良资产债权进行招商转让，但最终均无人报名，无奈转至线下处置。进入2025年，华兴银行在阿里资产交易平台批量处置的个人不良债权已超200起，在京东拍卖平台也处置了超10起个人不良债权，处置金额达2823.8万元。如此频繁的不良资产处置行为，无疑暴露出华兴银行信贷资产质量的严峻问题。

业绩持续下滑

2024年，华兴银行资产总额超4600亿元，较年初增长6.22%，看似资产规模在稳步扩张，然而其经营业绩却不尽人意。这一年，华兴银行营业收入为83.67亿元，同比减少0.49%；净利润为28.52亿元，同比下滑5.56% 。更为严峻的是，这已经是该行营收连续三年下滑，净利润连续两年下滑。

从收入构成来看，利息净收入一直是华兴银行的主要营收来源，但近年来却面临着巨大挑战。2024年，该行利息净收入为53.62亿元，同比减少8.22%，占总营收比重从2023年的69.48%下降至64.08%。存贷利差持续收窄，净息差降至1.33%，同比下滑0.22个百分点；净利差为1.36%，同比下滑0.35个百分点 。尽管投资收益实现了29.56%的增长，达到26.42亿元，占总营收比重提升至31.57%，但过度依赖投资收益也意味着银行面临更高的投资风险，一旦投资市场波动，业绩将受到严重冲击。

在营业支出方面，为了应对盈利能力下滑的局面，华兴银行虽在业务及管理费上有所压降，2024年业务及管理费为27.46亿元，同比减少6.44%，成本收入比从2023年末的34.9%降至32.82% 。然而，信用减值损失却持续攀升，2024年达到30.62亿元，同比增长21.7%，其中贷款减值损失为25.54亿元，债权投资减值损失为5.77亿元 。高额的信用减值损失严重侵蚀了银行的利润空间。

资产质量隐忧

资产质量是银行稳健运营的核心，而华兴银行在这方面的表现令人担忧。尽管2024年末该行不良贷款率较年初下降0.04个百分点至1.53%，但仍高于2024年全国股份制商业银行1.22%的平均水平 ，且不良贷款余额增至37.49亿元，较2022年、2023年仍在攀升。

从行业分布来看，建筑业、批发和零售业的不良贷款率高于全行平均水平。房地产行业的风险也不容忽视，联合资信评估股份有限公司发布的评级报告显示，华兴银行2024年末房地产展期贷款较多，在全部展期贷款中的占比为66.94%，房地产关注类贷款余额22.85亿元，在所有关注类贷款中占比27.35% 。这表明在房地产市场持续调整的大环境下，华兴银行面临着较大的房地产信贷风险。

个人贷款业务方面，华兴银行同样面临困境。2024年末，个人不良贷款占不良贷款总额16.39%，个人贷款不良贷款率为2.07%，高于全行平均不良贷款率，反映出该行在个人信贷业务风险管理上存在漏洞。同时，逾期贷款率也在上升，截至2024年末，逾期贷款规模达55亿元，同比增长27%，逾期贷款率上升至2.24%，逾期90天以上贷款在不良贷款中的占比从68.26%大幅跃升至98.27% ，这意味着银行的不良贷款认定标准可能存在问题，前期对贷款风险的评估不够准确，大量逾期贷款未能及时被认定为不良贷款，从而掩盖了真实的资产质量问题。

股权结构不稳定

华兴银行的股权结构也存在诸多不稳定因素。前三大股东的主营业务均包含房地产，持股比例合计高达42.5% 。然而，第二大股东上海升龙投资集团有限公司所持10亿股股份中，50%已对外质押；第三大股东勤诚达控股有限公司持有的8亿股股份中有49%处于质押状态，上述被质押的股份占华兴银行总股本的11.15% 。更为糟糕的是，两家股东持有的华兴银行股份均已全部冻结，且已被限制高消费。

股权的质押与冻结不仅影响了华兴银行的股权稳定性，也可能对其未来的战略决策和业务发展产生负面影响。同时，小股东如广州市金誉实业投资集团有限公司、万事利集团有限公司、金宝坊国际贸易(北京)有限公司等近期也质押了华兴银行股份 ，这进一步加剧了股权结构的不稳定。

内控短板与市场质疑

2025年1月，华兴银行汕头分行因贷款业务严重违反审慎经营规则被罚款35万元，涉事人员被予以警告处分；同月，江门分行因新增欠税18万元被列入税务“黑名单” 。这些合规问题的出现，充分反映出华兴银行在内部控制方面存在严重短板。贷款业务违反审慎经营规则可能导致银行面临更高的信贷风险，而税务问题则反映出银行在财务管理和合规方面的不足。

在信息披露方面，华兴银行也饱受质疑。2024年，该行因高管“天价出场费”引发争议，随后修改2023年年报表述和数据 。2023年年报中，高管薪酬数据的表述前后不一致，且2023年与2024年的年报未明确说明统计口径是否一致，这严重影响了市场对其公司治理透明度的信心。信息披露的不准确和不及时，使得投资者和市场难以准确了解银行的真实经营状况。

华兴银行正深陷多重困境之中，不良资产处置、业绩下滑、资产质量堪忧、股权结构不稳定以及合规与信息披露问题相互交织，给银行的未来发展蒙上了一层阴影。要想摆脱困境，实现可持续发展，华兴银行必须直面这些问题，采取有效措施加强风险管理、优化业务结构、完善公司治理，以提升自身的核心竞争力和市场信誉。否则，在日益激烈的金融市场竞争中，华兴银行将面临更为严峻的挑战。